أين يُجدي تعدين البيتكوين في 2026: تعرفات الكهرباء حسب الدولة وتعرفة التعادل
عند سعر هاش (hashprice) قدره $40.93 لكل PH/day (Hashrate Index، 2026-09-21)، يصل جهاز Antminer S21 Pro إلى التعادل عند $0.114 لكل kWh ويصل S21 XP عند $0.126. يُجدي التعدين حيث تكلّف الكهرباء أقل من نحو $0.07 وحيث يكون التعدين قانونيًا. وبحسب أسعار الاستضافة المنشورة يعني ذلك نيجيريا وإثيوبيا والإمارات وتكساس والنرويج، لكن لكل دولة مخاطرها الخاصة.
"أين يُجدي" سؤالان في الحقيقة: أين تكون الكهرباء رخيصة، وأين لن يعاقبك أحد على استخدامها. الأول تحسمه الحاسبة والثاني يحسمه القانون. ويأتي الجزآن فيما يلي مع التواريخ والمصادر. نحن لسنا مجمّع تعدين ولا نبيع أجهزة، فـ POOL BTC موقع مقارنة مستقل. هذه ليست نصيحة مالية أو قانونية.
ما تعرفة الكهرباء التي تجعل تعدين البيتكوين مربحًا؟
الإيراد اليومي للجهاز هو سعر الهاش مضروبًا في معدل التجزئة (hashrate) لديه. وفاتورة الكهرباء هي استهلاكه بالكيلوواط مضروبًا في 24 ساعة مضروبًا في التعرفة. ومساواة الأول بالثانية تعطي تعرفة التعادل. عند سعر هاش $40.93 لكل PH/day تبلغ $0.114 لكل kWh للجهاز S21 Pro و$0.126 للجهاز S21 XP، قبل سعر الجهاز ورسوم المجمّع.
سعر الهاش ليوم 2026-09-21 مأخوذ من ملخص Hashrate Index. ومواصفات S21 Pro (234 TH/s، 3,510 W) من استعراض Hashrate Index، ومواصفات S21 XP (270 TH/s، 3,645 W) من صفحة Bitmain.
| الجهاز | الإيراد في اليوم | الكهرباء في اليوم | تعرفة التعادل | بالروبل (84.41 RUB/$) |
|---|---|---|---|---|
| Antminer S21 Pro, 234 TH/s, 3,510 W | $9.58 | 84.24 kWh | $0.114 لكل kWh | 9.60 RUB |
| Antminer S21 XP, 270 TH/s, 3,645 W | $11.05 | 87.48 kWh | $0.126 لكل kWh | 10.66 RUB |
سعر 84.4075 روبل للدولار هو السعر الرسمي للبنك المركزي الروسي ليوم 2026-09-29. تعرفة التعادل سقف وليست هدفًا. الجهاز الذي يتعادل فقط لا يسترد أبدًا ما أُنفق عليه. كما أن سعر الهاش يتحرك: $39.36 في 2026-08-31 و$40.93 في 2026-09-21 بحسب Hashrate Index نفسه.
أين تكون الكهرباء الأرخص للتعدين؟
بحسب أسعار الاستضافة المنشورة في 2026-09-21 تكون الأرخص في نيجيريا وإثيوبيا والإمارات، ثم تكساس والنرويج. هذه أسعار شركة استضافة وليست تعرفات شبكة، وتشمل هامش المشغّل. وللمقارنة بلغ متوسط التعرفة الصناعية في الولايات المتحدة في يوليو 2026 نحو 9.77 سنت، وفي تكساس 7.07 سنت لكل kWh.
| الموقع | السعر، سنت لكل kWh | سعر الدفع المسبق لـ 7 سنوات | مصدر الطاقة |
|---|---|---|---|
| نيجيريا | 4.80 | 3.64 | الشبكة |
| إثيوبيا | 5.30 | 3.99 | طاقة مائية |
| دبي، الإمارات | 5.75 | 4.20 | غاز |
| تكساس، الولايات المتحدة | 5.90 | 4.50 | غاز، رياح، شمس |
| النرويج | 6.00 | 4.40 | طاقة مائية |
المصدر: OneMiners، أسعار استضافة منشورة، راجعها الكاتب في 2026-09-21، ونُشرت في 2026-09-23. تبيع OneMiners خدمة الاستضافة بنفسها، لذا يُقرأ الجدول كقائمة أسعار لمورّد. متوسطات الولايات المتحدة من EIA Electric Power Monthly ليوليو 2026.
تظهر تقديرات سعر الشبكة دون هامش الاستضافة في نظرة Spark العامة لـ "منتصف 2026"، والصفحة بلا تاريخ دقيق: إيران $0.01 وإثيوبيا $0.02 وباراغواي $0.03 وكازاخستان $0.04 وكندا $0.05 وألمانيا $0.15 وبريطانيا $0.18. هذا مصدر ثانوي. وبحسب النظرة العامة نفسها، تسمح إيران بالتعدين بترخيص فقط وتحظره الصين.
ماذا يقول القانون في روسيا وكازاخستان؟
التعدين قانوني في البلدين لكنه منظم بصرامة. في روسيا القانون 221-FZ مع سجل وضرائب، والتعدين محظور في عدة مناطق. وتمنح كازاخستان تراخيص التعدين بموجب القانون 193-VII، وتسري قواعد المعدّنين الاستراتيجيين منذ 2026-08-01. التعرفة الرخيصة لا تنفع إذا كنت في منطقة محظورة.
| الدولة | الوضع | ما المهم | المصدر |
|---|---|---|---|
| روسيا | قانوني منذ 2024-11-01 | سجل FNS لرواد الأعمال الأفراد والشركات، ولا يحتاج الأفراد إلى سجل حتى 6,000 kWh شهريًا، وضريبة الدخل الشخصي حتى 22%، وضريبة أرباح الشركات 25% | Kremlin, 221-FZ, FNS |
| روسيا، الحظر | إقليمي | حظر من 2026-08-15 إلى 2032-12-31 في موسكو ومقاطعة موسكو (المرسوم 936)، وفي عدة مناطق في القوقاز والأقاليم الجديدة حتى 2031-03-15 (المرسوم 1869) | المرسوم 936، المرسوم 1869 |
| كازاخستان | بترخيص | القانون 193-VII ساري منذ 2023-04-01، واعتماد المجمّعات | Library of Congress |
| كازاخستان، المعدّنون الاستراتيجيون | اعتبارًا من 2026-08-01 | مركز بيانات بقدرة 150 MW أو أكثر، ومعدات بقدرة 150 TH/s أو أكثر للوحدة الواحدة، و10% من الأصول المعدَّنة المتبقية بعد تكاليف الكهرباء تذهب إلى احتياطي العملات المشفرة الوطني | Incrypted, 2026-07-24, Kursiv, 2026-07-22 |
المزيد عن البلدين: التعدين في روسيا في 2026 وأفضل المجمّعات لكازاخستان. في روسيا تُعدّ المشاركة في مجمّع تعدينًا، لذا لا يجوز الاتصال بمجمّع من منطقة محظورة.
كم يتبقى عند تعرفات مختلفة؟
الفارق كبير جدًا. عند $0.05 لكل kWh يترك S21 Pro نحو $5.37 في اليوم قبل تكاليف الجهاز والمجمّع، وعند $0.0977 فقط $1.35، وعند $0.12 يصبح سالبًا. والانتقال من متوسط التعرفة الأمريكية إلى $0.05 يضاعف الهامش 2.7 مرة للجهاز S21 XP و4 مرات للجهاز S21 Pro.
الحساب: إيراد $9.58 (S21 Pro) و$11.05 (S21 XP) في اليوم عند سعر هاش $40.93، مطروحًا منه الاستهلاك 84.24 و87.48 kWh مضروبًا في التعرفة. رسوم المجمّع وسعر الجهاز غير مشمولين.
| التعرفة، $ لكل kWh | أين تظهر | S21 Pro، $ في اليوم | S21 XP، $ في اليوم | S21 XP، $ لكل 30 يومًا |
|---|---|---|---|---|
| 0.03 | سعر باراغواي بحسب Spark | 7.05 | 8.43 | 253 |
| 0.05 | كندا بحسب Spark، و4.8 سنت في نيجيريا | 5.37 | 6.68 | 200 |
| 0.0575 | دبي، استضافة | 4.73 | 6.02 | 181 |
| 0.0707 | تكساس، صناعي، يوليو 2026 | 3.62 | 4.87 | 146 |
| 0.0977 | متوسط الولايات المتحدة، صناعي، يوليو 2026 | 1.35 | 2.50 | 75 |
| 0.12 | فوق تعادل S21 Pro | -0.53 | 0.55 | 17 |
| 0.15 | ألمانيا بحسب Spark | -3.06 | -2.07 | -62 |
يربح جهاز S21 XP واحد على تعرفة تكساس نحو $146 خلال 30 يومًا مقابل $75 عند متوسط الولايات المتحدة. فارق يقارب الضعف من الكهرباء وحدها. تحقق من أرقامك في الحاسبة وقارن الطرازات حسب الكفاءة في تصنيف المعدّنات.
هل يمكن التعدين في المنزل في روسيا، وأين يُجدي؟
يجوز للفرد دون صفة رائد أعمال فردي التعدين دون سجل حتى 6,000 kWh شهريًا (المرسوم 1469 بتاريخ 2024-11-01). وهذا نحو جهازين S21 Pro، يستهلك كل منهما نحو 2,527 kWh شهريًا. ويكون المنزل ذو التعرفة السكنية في منطقة مسموحة رخيصًا جدًا، لكن في عدة مناطق حظر.
في مقاطعة إيركوتسك كانت التعرفة السكنية للمنازل في المدن دون تدفئة كهربائية 1.80 RUB لكل kWh حتى 2026-09-30 و2.10 RUB اعتبارًا من 2026-10-01 في شريحة الاستهلاك الأولى (حتى 3,900 kWh)، بحسب Irkutskenergo. وبسعر البنك المركزي الروسي ليوم 2026-09-29 يعادل ذلك نحو $0.021 و$0.025. لكن جنوب المقاطعة، بما فيه إيركوتسك وأنغارسك وشيليخوف، مغلق أمام التعدين من 2025-04-07 إلى 2031-03-15، بينما المناطق الشمالية، ومنها براتسك وأوست-إيليمسك، مسموحة (نقلًا عن miner-world.ru، تحقق من المصدر الأصلي في المرسوم 1869).
تذكّر الضرائب. يخضع دخل التعدين لضريبة الدخل الشخصي التصاعدية من 13% إلى 22%، ولا تنطبق الأنظمة الخاصة، وتُخصم تكاليف الكهرباء والمعدات الموثقة (FNS).
من أين تبدأ عند اختيار مكان للتعدين؟
سر بالترتيب: تأكد من الوضع القانوني، واحصل على التعرفة الحقيقية من عقد لا من إعلان، واحسب الهامش لطراز محدد، ثم اشترِ جهازًا. سعر الاستضافة تعرفة لكل kWh، أما الفاتورة النهائية فقد تغيّرها الصيانة وفترات التوقف والضرائب، لذا اقرأ العقد.
- تحقق مما إذا كان التعدين مسموحًا في منطقتك وبأي شكل: سجل، ترخيص، حد kWh.
- احصل على التعرفة كرقم في عقد، شاملة النقل والضرائب، وحوّلها إلى دولارات بالسعر الحالي.
- قارنها بتعادل جهازك: $0.114 للجهاز S21 Pro و$0.126 للجهاز S21 XP عند سعر الهاش ليوم 2026-09-21.
- اترك هامشًا: انتقل سعر الهاش من $39.36 (2026-08-31) إلى $40.93 (2026-09-21) في ثلاثة أسابيع.
- وبعد ذلك فقط اختر جهازًا ومجمّعًا.
FAQ
أين الكهرباء الأرخص للتعدين الآن؟
بحسب أسعار الاستضافة المنشورة في 2026-09-21 هي نيجيريا (4.80 سنت لكل kWh) وإثيوبيا (5.30) والإمارات (5.75). وتضع نظرات عامة ثانوية إيران وإثيوبيا أدنى من ذلك، لكن بلا تواريخ دقيقة.
هل التعدين مُجدٍ في روسيا في 2026؟
الكهرباء في المناطق المسموحة رخيصة، لكن ذلك لا يمنح حق التعدين في أي مكان. التعرفة السكنية في مقاطعة إيركوتسك، نحو 2.10 RUB اعتبارًا من 2026-10-01، أقل بـ 4-5 مرات من تعادل S21 Pro البالغ 9.60 RUB، لكن جنوب المقاطعة محظور. تحقق من منطقتك في المرسومين 1869 و936.
ما التعرفة التي تُبقي S21 Pro وS21 XP خارج الخسارة؟
عند $40.93 لكل PH/day، لا أكثر من $0.114 لكل kWh للجهاز S21 Pro و$0.126 للجهاز S21 XP. اترك هامشًا: انتقل سعر الهاش من $39.36 إلى $40.93 في ثلاثة أسابيع.
هل يمكن التعدين في كازاخستان في 2026؟
نعم، بترخيص وفق القانون 193-VII، ويمكن لمراكز البيانات الكبيرة بقدرة 150 MW أو أكثر أن تصبح معدّنين استراتيجيين اعتبارًا من 2026-08-01 وتسلّم 10% من الإنتاج المتبقي إلى احتياطي العملات المشفرة. لا يستطيع المعدّن الصغير الاستفادة من هذه القواعد، والتفاصيل في المقال عن المجمّعات لكازاخستان.
هل يستحق الانتقال إلى الخارج من أجل كهرباء أرخص؟
فقط إذا كان فارق التعرفة يغطي الانتقال ولوجستيات المعدات والمخاطر القانونية. الاستضافة في بلد رخيص غالبًا أكثر منطقية، لكن افحص العقد: السعر، غرامات التوقف، إجراءات استرداد الجهاز.
هل هذه نصيحة مالية؟
لا. الأرقام توضح حسابًا في تاريخ معين، وسعر الهاش يتغير كل يوم، وينبغي إعادة حساب تعرفة التعادل في الحاسبة قبل الشراء.